在“扶优(yōu)限(xiàn)劣”的基本(běn)方(fāng)针(zhēn)下，私募基金(jīn)行业监管趋严，近日(rì)又有(yǒu)私募被“点名(míng)”。

　　5月4日，中国(guó)证券投(tóu)资基金业协会网站披露的一则公(gōng)告显示，雪杉(shān)基金存在(zài)违(wéi)反专业化(huà)运营原则等四项违(wéi)规行(xíng)为。根据相关规(guī)定(dìng)，协(xié)会拟(nǐ)对雪杉(shān)基金公开(kāi)谴(qiǎn)责、暂(zàn)停受(shòu)理其私募基金产(chǎn)品备案六个(gè)月；对(duì)时任(rèn)雪杉(shān)基金合规风控负责人的黄(huáng)某公开谴(qiǎn)责。

　　因4项(xiàng)违(wéi)规行为

　　雪杉(shān)基金被暂停备案六个(gè)月

　　5月4日，中国证券投资基金(jīn)业协(xié)会网站披露了一则纪(jì)律处(chù)分事先告(gào)知书送达公(gōng)告(gào)。经查，深圳雪(xuě)杉(shān)基(jī)金管(guǎn)理有限公(gōng)司(sī)（简称“雪杉基金(jīn)”）涉(shè)嫌从(cóng)事违法(fǎ)违规行为，时任(rèn)高级管理人(rén)员黄(huáng)某应(yīng)当对此承担法(fǎ)律责(zé)任，协(xié)会(huì)拟(nǐ)对其作出纪律(lǜ)处分。

　　公告显示，雪杉基金存在四项违规行为：

　　一是违反专业化运营(yíng)原则。其(qí)一，2019年5月，深(shēn)圳雪杉与上海阿杏达成《业务合(hé)作(zuò)协议》，由债券发行人关联方出资认购上海阿杏产品份额，该产品通过深圳(zhèn)雪(xuě)杉在管产品“雪杉夏(xià)桐1号私募(mù15个工作日是多长时间 15个工作日包括周六周日吗)证(zhèng)券投资基金”最终投(tóu)向(xiàng)指定债(zhài)券产品(pǐn)。其(qí)二，2019 年5月，深圳(zhèn)雪杉与株(zhū)洲(zhōu)新芦淞产业(yè)发展集(jí)团(tuán)有限公司（以(yǐ)下简称(chēng)株洲(zhōu)新芦淞）签署《投(tóu)资合作协议》，约定由指定第三(sān)方认(rèn)购“雪杉夏桐7号(hào)私募(mù)证券投资(zī)基金”，并由该产品购买(mǎi)指定(dìng)债券。以上(shàng)行为不符合私募基金管理人专(zhuān)业化运营(yíng)的要求。

　　二是未(wèi)向(xiàng)投资(zī)者披露关联交易。2018年2月至(zhì)2019年8月，“雪杉夏桐1号私募证券(quàn)投资基金(jīn)”“雪杉夏桐2号(hào)”“雪杉夏桐3号”“雪杉夏(xià)桐(tóng)6号”“雪(xuě)杉夏(xià)桐7号(hào)”“雪(xuě)杉常升(shēng)1号(hào)”“雪杉常(cháng)升2号”分别投向上海映雪(xuě)投资(zī)管理中心（有限(xiàn)合伙）（以下(xià)简称(chēng)上海映雪）在管产品“映雪吴钩(gōu)15号私募基金”6.58亿(yì)元(yuán)、1.95亿元、0.55亿元、1.13亿元、2.70亿元、0.51亿元及0.12亿(yì)元。2018年2月(yuè)，“雪杉春茗(míng)1号基(jī)金”投(tóu)向(xiàng)上海(hǎi)映雪在管产品共(gòng)计5610万(wàn)元(yuán)。

　　投资(zī)期间，深(shēn)圳雪(xuě)杉董(dǒng)事长郑宇为上海映雪执行事务合伙人、实际控(kòng)制人(rén)，上述交易构(gòu)成关联交易，但深圳雪杉未向(xiàng)投(tóu)资者(zhě)进行明确、充分地披露。

　　三是未落(luò)实投资者(zhě)适当性管理要求(qiú)。雪杉春茗1号基金的投资(zī)者王某的基金合(hé)同于2015年7月7日(rì)签署，但是其风险测评问卷则于2016年9月21日签(qiān)署。

　　四是(shì)一般员(yuán)工违规兼职。深(shēn)圳雪杉市场拓展(zhǎn)、投资运营、财务等岗位(wèi)员工(gōng)存在兼职情况。

　　黄(huáng)某(mǒu)于2016年3月至2019年4月任深圳雪杉(shān)合规风(fēng)控负责(zé)人，应当对发生在各自任职期间公司的违规行(xíng)为承担相应(yīng)责任。

　　根据相(xiāng)关规定，协会拟对深圳(zhèn)雪杉(shān)公开谴责、暂(zàn)停受理(lǐ)其私募基金产(chǎn)品(pǐn)备案六个月(yuè)；对(duì) 黄某公开(kāi)谴责(zé)。

　　雪杉基金曾收警示(shì)函

　　值得(dé)注意的是(shì)，这已经不是雪杉(shān)基金首次遭监管处罚。2022年6月18日，深(shēn)圳证监局(jú)曾(céng)对雪杉基金出(chū)具警示函。

　　相关(guān)公告(gào)显示，经查(chá)，雪杉基金在从事私募基金业(yè)务活动中，存在未履(lǚ)行(xíng)谨(jǐn)慎勤(qín)勉义务、未采取问(wèn)卷(juǎn)调查等方式对个别(bié)投资(zī)者的风险识别能(néng)力和(hé)风险(xiǎn)承担能力进行(xíng)评估、未(wèi)按照合同约定如实向投资(zī)者(zhě)披露可(kě)能影响(xiǎng)投资者合法权益的重大(dà)信息等情形(xíng)。依(yī)据《私(sī)募管理办法》第三十三条规定，决定(dìng)对其采取出具警示函的行政监管措(cuò)施。

　　百亿私(sī)募映雪投(tóu)资居(jū)股东之列

　　雪杉(shān)基金成立于2015年，注册资(zī)15个工作日是多长时间 15个工作日包括周六周日吗本(běn)为3250万元，机(jī)构类型为私(sī)募证券投资(zī)基金管(guǎn)理人，全职员(yuán)工人数14人(rén)，管理规(guī)模区(qū)间为20-50亿元。去(qù)年2月份，雪杉(shān)基金曾进行(xíng)高管变(biàn)更。目前雪杉基(jī)金的法人、总(zǒng)经(jīng)理为汲培欣，合规风控负责人(rén)为(wèi)曾(céng)峤。

　　值得注意的(de)是(shì)，百亿(yì)私募映雪投资为雪杉基金的股东，持股(gǔ)占比(bǐ)4.2％。

　　除此之外，雪杉基金还有一家关联(lián)公司为深圳市塔门(mén)投资管理有限公(gōng)司，雪杉(shān)基(jī)金(jīn)持股50.5％。塔门投(tóu)资(zī)为(wèi)私募股权、创业(yè)投(tóu)资基金管理人。

　　雪杉基金官(guān)网显示，雪杉基(jī)金(jīn)还在香(xiāng)港控(kòng)股(gǔ)成(chéng)立了Cedar Value （HK） Limited（雪杉(shān)惠(huì)理（香港）有限公司(sī)，“雪杉香港(gǎng)”），以期发挥与雪杉境内(nèi)平台的(de)跨境协同效(xiào)应，为投(tóu)资人(rén)寻找(zhǎo)海外长期稳定资产的投资和并购机会。

　　据介绍，雪(xuě)杉的投(tóu)资策(cè)略是通(tōng)过(guò)追踪资产价格指数、利率、汇率(lǜ)、指标性(xìng)股指等宏(hóng)观经(jīng)济和估值指标，以分析并提取经(jīng)济周期中的趋势性行业(yè)和事(shì)件以最大化投资上行(xíng)收益，同(tóng)时引入非(fēi)公(gōng)开市场投(tóu)资中的(de)个(gè)体(tǐ)性估值和(hé)内在价值分析体系，以更好锁(suǒ)定投资(zī)的下行风险(xiǎn)。但在2020年10月，雪杉基金(jīn)官网的新闻(wén)动态便停止更新。

未经允许不得转载：北京老旧机动车解体中心 15个工作日是多长时间 15个工作日包括周六周日吗